(088260) 이리츠코크렙 -(1)

(088260) 이리츠코크렙 -(1)

E리츠코크렙

E.REITs KOCREF

국내 최대규모 상장리츠

이리츠코크렙기업구조조정부동산투자회사

공시정보

투자구조

기존 투자

E리츠코크렙은 이랜드리테일이 책임 임차하는 뉴코아 3개점(야탑, 평촌, 일산)을 직접 소유한 형태로 상장되었으며, 상장을 통해 조달된 자금 및 기존 담보대출 Refinancing을 통한 추가 조달 재원을 바탕으로 2018.08월 KB와이즈스타제6호 위탁관리리츠의 보통주 100%를 취득함으로써, 이랜드리테일이 책임 임차하는 2001아울렛 2개점(중계, 분당)을 추가로 간접 소유하게 되었습니다.

 

투자 (예정)

E리츠코크렙은 지속적인 자산편입을 통해 그 규모를 확대해 나아갈 것입니다. 이를 위해 당사 투자운용기준에 따른 투자 가이드라인에 부합하는지 여부를 토대로 투자협의회, 이사회 및 주주총회의 의결을 거쳐 이랜드 소유/임차 매장, 주요 상권 내 우량 상업시설에 투자함으로써 자산규모 확대 및 포트폴리오 다각화를 통한 리스크 분산뿐만 아니라 회사의 기업가치 및 투자자 수익가치를 제고하고자 합니다.

 

 

 

지속적인 신규 자산 편입을 통해 국내를 대표하는 리테일 상장리츠로 성장

영업수익 : 子리츠 배당금 → 母리츠 영업수익 인식

수수료 : 단순한 비용구조, 저렴한 수수료

초과배당 : 감가상각비 범위 內 초과 배당 가능

90%이상 : 배당가능이익의 90% 이상을 배당

연2회지급 : 연 2회 결산(6,12월) → 연 2회 배당 지급

 

보유자산의 우수한 입지조건과 높은 개발타당성

㈜코람코자산신탁

 

 

 

이리츠코크렙 KOSPI 상장

• 이랜드리테일의 매출액 상위권 3개 매장을 자산으로 보유한 대형
  앵커 리츠 KOSPI 공모 상장 완료

주요권역 초대형 자산 매입 및 상업시설 개발 추진

• GBD 내 삼성서초 사옥 등 대형 오피스 자산 매입
• 강남역 일대 부지 매입으로 복합 상업시설 신축 프로젝트 진행

E리츠코크렙 운용조직 및 의사결정 구조

당사는 실체가 없는 명목회사이나, 내부기관으로 주주총회와 이사회를 두고 그 역할과 권한을 회사의 정관에 명시함으로써 투명경영, 투자 수익 제고 및 투자자 보호에 만전을 기할 계획입니다.

당사의 이사회는 일반 사무관리 회사, 자산보관기관을 선정하고 회사 운용자산으로 선정된 부동산의 취득을 승인합니다. 당사의 이사회는 자산관리회사로부터 자산의 투자 운용 내역을 보고받고 이를 평가하며, 자산관리 계획 또는 기타 주요한 투자의사 결정 승인이 이루어져야 하는 경우 이사회를 소집합니다.

 

투자/운용 관련 법

• 부동산투자회사법
• 유가증권시장 상장규정
• 자본시장과 금융투자업에 관한 법률
• 그 외 상법, 회사법, 각종 세무관련 법제, 규정
• 주식회사의 외부감사에 관한 법률

 

• 투자협회의 구성원 중 3인은 고정 (자산관리회사, 자산관리회사 컴플라이언스, 이랜드)
• ‘투자가이드라인 개정’ 투자협의회 참석인원의 2/3 찬성으로 결정
• ‘추가 신규물건 편입’은 투자협의회 참석인원 과반수 이상 찬성으로 결정
• 투자가이드라인은 매년 투자협의회에서 시장환경을 고려하여 조정
• *부동산투자회사법 12조 1항, 정관에 의거

이랜드 리테일은?

이랜드그룹 브랜드뿐 아니라 국내 대표 브랜드, 해외 명품 브랜드, 유통점 자체 브랜드(Private Brand)를 포함한 국내외 200여 개의 브랜드를 할인된 가격에 만나실 수 있습니다. 또한 원스톱 쇼핑이 가능하도록 생활용품과 슈퍼마켓을 접목시켜 백화점 수준의 상품 구성과 서비스를 경험할 수 있습니다.

고품질의 상품 제공

원산지에서 직접 소싱 한 다양한 PB 상품 전개를 통해 유통 마진을 최소화함으로써 고객에게 더욱 저렴한 가격에 고품질의 상품을 제공하고자 노력하고 있습니다.

PB란?

PB(Private Brand)란 유통 업체에서 기획, 개발, 생산 및 판매 과정의 전부 또는 일부를 자체적으로 수행하여 만든 상품을 말합니다.

 

이리츠코크렙은 6월, 12월 연2회 결산의 상법상 주식회사로서, 매년 6월말, 12월말 기준 주주를 대상으로 상법에 따른 결산을 거쳐 3개월 이내 배당을 지급합니다. (매년 3월, 9월 배당금 지급)

ex. 2018.06.30(일요일) → HTS를 통한 거래 시 계좌에 주식이 입고되기까지 2영업일이 소요되므로, 결산일이 속한 달의 마지막 영업일인 2018.06.28(금)의 2영업일 전, 즉 2018.06.26(수) 장 마감시간까지 이리츠코크렙 주식을 매입하셔야 합니다.

자산관리회사는 이리츠코크렙의 결산일로부터 2개월 이내, 이사회 결의로 승인된 감사 전 재무제표를 바탕으로 금융감독원 전자공시 시 스템(DART)를 통해 '부동산투자회사의 금전배당 결정'을 공시합니다. (단, 추후 외부감사인의 감사결과 및 정기주주총회 승인 과정에서 변경될 수 있습니다.)

E리츠코크렙은 직/간접적으로 보유한 5개 자산으로부터 개별 지점과의 임대차계약이 아닌 ㈜이랜드리테일과의 책임 임대차계약을 바탕으로 한 고정 임차료(매년 CPI 상승률만큼 인상)를 수취하고 있습니다. 개별 지점의 실적 등락에 영향을 받지 않는 만큼, 직접 보유자산으로부터의 임대수익 및 간접 보유자산으로부터의 배당 수익을 재원으로 투자자에게 배당을 지급하는 구조입니다.

리츠는 상법상의 주식회사 형태로서 펀드와 달리 감가상각비에 대한 회계기준이 적용됩니다. 그러나 부동산투자회사법에 따라 리츠는 감가상각비의 범위에서 이익을 초과하여 배당할 수 있습니다. 간단히 말해, 리츠의 배당가능이익 = 당기순이익 + 감가상각비(초과 배당) 로 구성됩니다.

이리츠코크렙은 예금자보호법에 의한 보호를 받지 않는 실적 배당형 상품으로서, 회사의 운영 실적에 따라 배당금액이 변경될 수 있음을 유의하시기 바랍니다.

 

Real Estate Investment Trusts

리츠 REITs란?

다수의 투자자들로부터 모집된 투자금을 변동성이 적고 향후 가치상승
잠재력이 높은 오피스, 쇼핑몰 등 대형 부동산에 투자하고, 이로부터
발생되는 수익을 투자자들에게 분배하는 부동산투자회사입니다.
리츠주식은 유사한 금융투자상품인 부동산펀드와 달리 설정기간이 없으며,
유가증권시장에서 언제든 사고 팔 수 있어 현금화가 가능합니다.

 

투자자산 직접소유

-NC 백화점 야탑점

투자자산 직접소유

-뉴코아 일산점

투자자산 직접소유

-뉴코아 평촌점

투자자산 간접소유

-2001 아울렛 중계점

투자자산 간접소유

-2001 아울렛 분당점

공시정보 IR

 

공시정보 공시자료

단독 재무정보

요약 재무 상태표

요약 손익계산서

 

현금흐름표

 

연결 재무정보

연결 재무 상태표

 

연결 포괄 손익계산서

 

연결 현금흐름표

※ 2018.08.17 공모자금 및 추가재원 조달을 통해 '케이비와이즈스타제6호위탁관리부동산투자회사' 지분투자(100%) 완료
따라서, 제 26기 이후부터 'KB와이즈스타제6호위탁관리부동산투자회사'와의 연결 재무제표를 작성 및 공시함